【民生计算机】统筹全国数据要素市场体系是数字经济关键
本周观点
政策指向明确：统筹打造全国数据要素市场体系
中央全面深化改革委员会第二十六次会议审议通过了《关于构建数据基础制度更好发挥数据要素作用的意见》。政策在下一步任务中明确加快出台数据要素基础制度及配套政策，推进公共数据、企业数据、个人数据分类分级确权授权使用，构建数据产权、流通交易、收益分配、安全治理制度规则，统筹推进全国数据要素市场体系。
数据流通、安全等有望成为数据要素治理的关键环节。根据上海数据交易所研究院发布的《数据要素流通标准化白皮书（2022）》，数据要素标准体系框架由“总体”、“数据技术”、“流通模式”、“系统平台”、“安全”五部分的标准分体系组成。总体部分，为其他部分的标准制定提供基础；数据技术部分，主要针对数据要素流通通用技术进行规范；流通模式部分，贯穿于数据要素流通模式的各个阶段；系统平台部分，主要针对登记平台、交易平台、共享平台、服务平台等的建设、管理和运维进行标准规范；安全部分，主要围绕数据安全、技术安全、平台安全、可信流通等方面进行标准规范。
法律坚实保障：北京支持数字经济发展，积极探索数据要素管理
2022年11月25日上午，北京市十五届人大常委会第四十五次会议表决通过《北京市数字经济促进条例》，2023年1月1日起施行。针对数字经济发展的“三要素”，即数字基础设施、数据资源和信息技术，条例规定了信息网络基础设施、算力基础设施、新技术基础设施等的建设要求，规定了数据汇聚、利用、开放、交易等规则。其中，政策以“数字技术”为基础底座，对“数字基础设施”和“数据资源”两大支撑要素进行了明确的制度设计。
数字基础设施方面，完善数据基础设施建设，加大“信息闸门”开放。条例将数字基础设施建设纳入国民经济和社会发展计划和规划、国土空间规划，规定市、区政府及有关部门应在信息网络基础设施、算力基础设施、新技术基础设施建设上发力，对传统的基础设施进行数字化改造，同时鼓励符合条件的各类市场主体和社会资本共同参与投资建设。
数据要素方面，为解决数字经济发展中产生的“信息烟囱”“数据孤岛”等问题，条例提出，加快数据要素市场培育，探索建立数据要素收益分配机制，推动数据要素有效流动。回应“数据共享”需求，条例设计了统一管理的“公共数据目录”和共享机制，推动公共数据和相关业务系统互联互通。我们认为，在法治保障下，数据要素市场有望加速健康发展，未来长期价值凸显。
数据要素管理“先行者”：上海数据集团打响“第一枪”
2022年5月，上海市人民政府批复同意组建上海数据集团有限公司。2022年9月，上海数据集团有限公司正式揭牌成立。组建上海数据集团，是上海加快打造数据要素市场化配置核心载体的重要举措，将加快公共数据和国企数据的要素化进程，激活数据资源，同时带动社会数据的汇聚融合，以市场化运作的方式对外输出数据价值。这一模式有望全国推广。
数据要素重要底座：“国资云”是数据要素管理发展的重要基础
云市场格局变化，三大运营商齐发力推动“国资云”快速发展。1）国内云市场格局发生变化，运营商份额快速提升。根据IDC数据，2021年下半年天翼云占国内公有云IAAS市场份额为10.3%，而到2022年上半年提升至11%，市场地位由第四名提升至第三名。2）运营商云业务持续加速：2021年财报数据显示，中国电信天翼云、移动云、联通云营收分别达到279亿元、242亿元、163亿元，分别同比大增102%、114%、46.3%。2022年上半年，天翼云收入达到280.82亿元，同比增长100.8%；移动云收入为234亿元，同比增长103.6%；2022年上半年，联通云收入同比增长143.2%，达到187亿元。
地方政府国资主导建设“国资云”，相关市场有望快速发展。从数据安全、数据应用等角度考虑，政务及央国企关键数据需要较为安全的信息化底座，“国资云”成为发展的重要趋势。我们认为，未来由地方政府国资和央国企等参与方主导的“国资云”有望加速发展，相关参与厂商有望受益。国资云公司将现有云资源进行整合，形成了国资监管云、安全云、业务云、数据云等混合云平台，可为国资系统企业以及其他政府部门、企事业单位提供稳定、可靠、安全的IaaS和PaaS等服务。
政务云是“国资云”的重要组成部分。政务云是云服务在政府领域的应用，是指运用云计算技术，面向政府机构提供的基础设施、支撑软件、应用功能、信息资源、运行保障和信息安全等综合性电子政务服务。
根据赛迪顾问数据，2021年国内政务云市场规模达到约787亿元，到2024年有望达到1310亿元，2021-2024年复合增速有望达到19%。
投资建议： 数据要素是数字经济发展的关键。在信创实现自主安全的基础上，统筹打造全国数据要素市场体系是数据要素发展的重要抓手，安全可控的“国资云”则有望成为数据要素发展的重要底座,是保障数据流通、安全、计算的重要基础。北京对数据要素发展给予法律保障，上海数据集团作为“先行者”打响“第一枪”，全国各地有望全面推广。
建议重点关注：
1、直接受益者为有望参与各地数据体系建设的本土政务IT龙头，如电科数字（上海）、太极股份（北京）、科大讯飞（安徽）、创意信息（四川）、博思软件（福建）等；
2、国资云将是数据要素打通的前提，如太极股份、深桑达、浪潮云（拟IPO）等
3、数据要素全过程安全保障，吉大正元、卫士通等
4、提供大数据分析基础工具公司，如创意信息、超图软件、星环科技等
行业新闻
36氪：2022中国5G+工业互联网大会召开，工业和信息化部将研究出台支持工业互联网规模发展的新举措
36氪11月20日消息，工业和信息化部副部长张云明在开幕式上表示，工业和信息化部将坚决贯彻落实党的二十大精神，坚持以推动高质量发展为主题，完整准确全面贯彻新发展理念，服务和融入新发展格局，推动5G+工业互联网发展向更大范围更深程度更高水平迈进。从大会上了解到，工业和信息化部将出台支持工业互联网规模发展的新举措，不断完善多层次的创新示范体系，分行业分领域制定5G全连接工厂建设标准，营造良好创新环境。
36氪: 工信部等三部门联合印发《关于巩固回升向好趋势加力振作工业经济的通知》
36氪11月21日消息，据工信微报，工信部等三部门联合印发《关于巩固回升向好趋势加力振作工业经济的通知》。进一步扩大汽车消费，落实好2.0升及以下排量乘用车阶段性减半征收购置税、新能源汽车免征购置税延续等优惠政策，启动公共领域车辆全面电动化城市试点。加快邮轮游艇大众化发展，推动内河船舶绿色智能升级。持续开展消费品“三品”全国行系列活动，加快创建“三品”战略示范城市创建，开展家电下乡和以旧换新活动，组织“百企千品”培优工程，打造中国消费名品方阵。
中汽协：10月中国品牌乘用车市场占有率延续良好势头，份额超过50%
中国汽车工业协会11月22日消息，据统计分析，2022年10月，中国品牌乘用车市场占有率延续良好势头，份额超过50%。2022年10月，中国品牌乘用车销售118.7万辆，环比增长1.8%，同比增长23.5%，占乘用车销售总量的53.2%，占有率较上月提升3.2个百分点，比上年同期提升5.5个百分点。
中国信通院：企业信用大数据行业市场规模已达千亿
中国信通院11月23日消息，中国信息通信研究院发布《企业信用大数据行业发展研究报告》，报告研究显示，目前，企查类用户群体已突破5亿，市场规模已达千亿元。报告数据显示，在行业用户规模、数据体量等规模指数方面，企查查以8.5分位居于榜首，天眼查、启信宝分别以8.1及6.8分位列第二、三位。在目标客户上，企查查聚焦高净值专业用户，其中60%以上日活用户分布在一、二线城市，天眼查聚焦于下沉用户，60%以上活跃用户集中于二线及三、四线城市。
乘联会：上周乘用车市场零售36.7万辆，同比增长8%
乘联会11月23日消息，11月14-20日，乘用车市场零售36.7万辆，同比增长8%，环比上周增长32%，较上月同期下降1%；乘用车批发41.0万辆，同比下降5%，环比上周增长41%，较上月同期下降6%。11月1-20日，乘用车市场零售85.9万辆，同比去年下降4%，较上月同期下降5%。全国乘用车厂商批发93.3万辆，同比去年下降8%，较上月同期下降5%。。
中汽协：2022年1-10月，销量排名前十位的轿车生产企业共销售575.8万辆，占轿车销售总量的63.3%
中国汽车工业协会11月24日消息，据统计分析，1-10月，销量排名前十位的轿车生产企业共销售575.8万辆，占轿车销售总量的63.3%。在上述十家企业中，与上年同期相比，一汽丰田销量呈较快下降，东风有限（本部）、上汽通用略降，其他企业均呈增长，其中比亚迪股份增速最为显著。。
工信部：2022年1-10月，软件业收入84214亿元，同比增长10.0%，增速较前三季度提高0.2%
工信部11月24日消息， 1～10月份，我国软件业务收入84214亿元，同比增长10.0%，增速较前三季度提高0.2个百分点。此外，利润总额增长也在加快。1～10月份，软件业利润总额10047亿元，同比增长4.5%，增速较前三季度提高1.8个百分点。软件业务出口方面， 1～10月份，软件业务出口427亿美元，同比增长5.1%，增速较前三季度回落0.6个百分点，其中，软件外包服务出口同比增长10.1%。。
乘联会：11月狭义乘用车零售预计186万辆，新能源车预计60万辆
乘联会11月25日消息，初步推算11月狭义乘用车零售市场在186万辆左右，同比增长2.4%，其中新能源零售在60万辆左右，同比增长58.5%，渗透率约32.3%。
交通运输部：推进前沿技术与行业深度融合，加快北斗导航、5G等在行业全面应用
IT之家 11 月 25 日消息，交通运输部今日上午举行 11 月份例行新闻发布会。会上，交通运输部新闻发言人舒驰表示，下一步，交通运输部将抓好产业应用带动任务，着力实施交通基础设施数字化工程、关键核心技术攻坚工程、智能交通先导应用试点工程等科技工程，推进前沿技术与行业深度融合，加快北斗导航、5G 等在行业全面应用。
央行：全面降准0.25个百分点 释放长期资金约5000亿元
中国政府网11月25日消息，中国人民银行决定于2022年12月5日降低金融机构存款准备金率0.25个百分点（不含已执行5%存款准备金率的金融机构）。此次降准共计释放长期资金约5000亿元，下调后金融机构加权平均存款准备金率约为7.8%。此次降准可降低金融机构资金成本每年约56亿元，通过金融机构传导可促进降低实体经济综合融资成本。
公司新闻
辉煌科技：11月20日消息，公司子公司辉煌软件与国电投锦润、兰考城投、特来电于2022年11月18日签订了《投资合作协议书》拟共同出资设立合资项目公司河南电能易充科技有限公司，建设绿电交通储能一体化项目，辉煌软件拟出资950万元，占注册资本总额的19%
达实智能：11月20日消息，公司中标宝安区人民医院（二期）项目，中标金额约2.37亿元
天阳科技：11月21日消息，公司持股5%以上股东珠海时间通过集中竞价、大宗交易方式合计减持公司股份531.36万股，占公司总股本的1.46%
安硕信息：11月21日消息，公司副总经理黄荣南申请辞职，辞职后不在公司担任任何职务
宝信软件：11月21日消息，公司副总经理宋健海因工作变动，辞去公司副总经理职务，辞职后仍继续担任公司总法律顾问
联络互动：11月21日消息，公司控股股东、实际控制人何志涛拟通过协议转让方式向王天一转让公司股份47,900,000股，占公司总股本的2.200%，转让完成后持有公司336,455,987股股份，占公司总股本的15.45%
麦迪科技：11月21日消息，公司董事兼总经理陈剑嵩因为个人原因申请辞去公司董事、总经理及董事会薪酬与考核委员会委员职务，辞职后不再担任公司任何职务
达实智能：11月21日消息，公司和中铁武汉电气化局集团作为联合体与中建（成都）轨道交通建设工程就成都轨道交通27号线一期工程综合监控（含通信）系统集成及安装项目签署了合同，合同金额约6.35亿元
卫士通：11月21日消息，公司拟变更公司全称为中电科网络安全科技股份有限公司，拟变更证券简称为电科网安
首都在线：11月21日消息，公司拟向特定对象发行股票数量不超过55,978,403股，募集资金总额不超过71,601.03万元，用于“渲染一体化智算平台项目”和补充流动资金
佳缘科技：11月21日消息，公司拟向激励对象授予限制性股票117.00万股，占本公司总股本的1.27%，其中首次授予94.50万股，占公司总股本的1.02%
奥飞数据：11月22日消息，公司拟向特定对象发行股票数量不超过103,645,927股（含本数），募集资金总额不超过125,720.00万元，用于“新一代云计算和人工智能产业园 （廊坊固安B栋和C栋）项目”、数字智慧产业园 （广州南沙A栋）项目和补充流动资金及偿还银行贷款
思特奇：11月22日消息，公司向特定对象发行拟募集资金金额不超过65,000.00万元（含本数），扣除发行费用后全部用于PaaS平台技术与应用项目、城市数字经济中台项目、物联网研发中心项目以及补充流动资金
金桥信息：11月22日消息，公司拟向激励对象授予限制性股票共计68.172万股，占目前公司股本总额的0.185%
海天瑞声: 11月22日消息，公司持股5%以上股东唐涤飞及其一致行动人中瑞立集中竞价减持股份428,000股，减持比例1.0%
久其软件: 11月22日消息，公司总股本变更为824,657,864股，控股股东及实际控制人合计持股比例减少至27.06%，变动比例超过1%
启明星辰：11月22日消息，公司非公开发行A股股票事项获得国防科工局批复，国防科工局已原则同意公司本次资本运作
安恒信息：11月23日消息，公司2020年限制性股票激励计划首次授予部分第二个归属期，满足授予条件和归属条件后，激励对象可以每股134.25元的价格购买公司向激励对象增发的公司A股普通股股票
金溢科技：11月23日消息，公司将所持有的信联科技1.7500%股权转让给济南聚联，将所持有的信联科技0.1667%股权转让给海南海旅。股权转让完成后，公司仍持有信联科技2.0681%的股权
航天宏图：11月23日消息，公司拟向不特定对象发行可转换公司债券，拟发行可转债总额为人民币100,880万元
易联众： 11月23日消息，公司独立董事林治洪先生因个人原因申请辞去公司第五届董事会独立董事及董事会战略委员会委员职务。辞职后，林治洪先生将不再担任公司其他职务
英飞拓：11月23日消息，公司副总经理、财务总监李德富先生因工作调动申请辞去公司副总经理、财务总监职务，李德富先生辞职后将不在公司担任任何职务
吉大正元：11月23日消息，公司股东国投高科通过集中竞价交易减持不超过3,726,940股股份，占公司总股本的2%，减持后国投高科持有公司4.37%的股份
吉大正元：11月23日消息，公司参与设立产业投资基金，基金规模为人民币50,000万元，公司作为有限合伙人以自有资金认缴出资17,500万元，认缴比例为35%，基金存续期限为7年
广电运通：11月23日消息，公司通过公开摘牌方式收购中金支付有限公司90.01%股权，成交价格为人民币26,550万元
信雅达：11月23日消息，公司出资3,000万元人民币入股西安擎川投资中心持有其20%份额
用友网络：11月24日消息，公司一致行动人用友研究所通过集中竞价交易方式累计增持公司股份5,526,100股，累计增持金额为12,010.03万元，本次增持计划尚未实施完毕
久其软件：11月24日消息，公司拟提前全部赎回久期转债，赎回价格为100.92元/张（含当期应计利息，当期年利率为1.8%，且当期利息含税）
楚天龙：11月24日消息，公司持股5%以上股东康佳集团通过集中竞价交易和大宗交易方式累计减持公司股份17,332,720股，占公司总股本的3.76%
神思电子：11月24日消息，公司近日获得的两项发明专利证书《一种改进的视频分类系统》和《一种基于 Codebook 原理的高效视频移动目标检测方法》
达实智能：11月24日消息，公司及控股子公司连续十二个月内新增累计诉讼、仲裁事项涉案金额合计45,017.80万元，其中，公司作为原告或申请人的诉讼、仲裁金额为43,192.74万元，公司作为被告或被申请人的诉讼、仲裁金额为1,825.06万元
达实智能：11月24日消息，公司全资子公司达实久信及联合承包人与发包人就宝安区人民医院整体改造工程（二期）医疗工艺、医疗净化、医用纯水系统项目有关事项协商一致，正式签署了项目合同，合同金额37亿元
神州数码：11月24日消息，公司股东王晓岩先生以集中竞价交易方式累计减持6,753,300股，占总股本比例为1.0193%，减持计划时间及数量均已过半
金证股份：11月25日消息，公司以123元/股的价格向5名特定对象非公开发行人民币普通股18,200,984股，募集资金总额259,000,002.32元，扣除发行费用26,960,000.00元，实际募集资金净额为232,040,002.32元
真视通：11月25日消息，公司股东陈瑞良拟以集中竞价交易、大宗交易方式或协议转让方式减持本公司股份4,000,000股，占公司总股本的1.91%；公司持股5%以上股东以集中竞价、大宗交易方式累计减持6,097,600股，占公司总股本的2.91%，减持计划已实施完毕
中海达：11月25日消息，公司拟由德清联创科技以人民币3,390万元受让公司持有的浙江中海达20%股权，在本次股权转让完成后，公司持有浙江中海达约35.53%的股权，浙江中海达由公司的控股子公司变更为参股公司
竞业达：11月25日消息，公司持股5%以上股东张爱军拟以大宗交易方式或集中竞价方式减持本公司股份不超过1,484,000股，占公司总股本的1.0%；竞业达：11月25日消息，公司高管、监事等拟通过大宗交易方式或集中竞价方式间接减持公司股份合计不超过561,400股
吕伟：计算机首席分析师，北京大学理学硕士，2021年加入民生证券研究院。
执业证书：S0100521110003
郭新宇：计算机行业分析师，2016年加入民生证券研究院。
执业证书：S0100518120001
详见报告《民生计算机周报20221126：统筹全国数据要素市场体系是数字经济关键》
分析师承诺
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